¿Qué es un promedio ponderado?

Una definición sencilla de promedio ponderado es un promedio de un conjunto de datos que otorga más peso o importancia a algunos de los números en función de la frecuencia con la que ocurren.

Hay diferentes tipos de promedios ponderados. Un promedio ponderado por volumen es el promedio ponderado por el volumen total. Un promedio ponderado por igual da a todos los números la misma importancia.

¿Dónde has oído hablar de los promedios ponderados?

Los promedios ponderados se utilizan con frecuencia en inversiones para calcular las posiciones y los rendimientos de la cartera, así como el análisis técnico. Es posible que haya escuchado un promedio ponderado explicado en referencia a acciones, fondos y análisis de empresas. 

¿Qué necesita saber sobre los promedios ponderados?

Calcular promedios ponderados puede ayudarlo a medir el valor de su cartera y tomar decisiones de inversión. 

Por ejemplo, se usa un promedio ponderado para determinar el precio promedio de múltiples compras de una acción cuando el número de acciones no siempre es el mismo. Los fondos indexados y los fondos mutuos utilizan promedios ponderados, que pueden tener participaciones más grandes en empresas con mayor capitalización de mercado, o dar el mismo peso a cada una de las empresas que poseen. 

Los promedios ponderados por volumen (VWA) se utilizan para determinar el precio promedio al que se negoció una acción durante una sesión de negociación. Se utiliza un costo de capital promedio ponderado (WACC) para analizar una empresa midiendo el costo de financiar su deuda y capital. 

Un promedio móvil ponderado (WMA) es un indicador técnico que da más peso a los datos recientes durante un período de tiempo determinado e indica tendencias de precios, niveles de soporte y resistencia. Sigue una tendencia de precios más de cerca que un promedio móvil simple (SMA). 

Un promedio ponderado de las compras de acciones muestra la base del costo, o el valor de su posición, en relación con el precio actual de las acciones para que pueda ver si genera ganancias. 

Puede configurar una hoja de cálculo para calcular automáticamente los promedios ponderados para que pueda rastrearlos fácilmente. La fórmula para un promedio ponderado es:

Para usar el ejemplo de la base de costo de una posición de acciones, si compró 10 acciones de una acción a $50 por acción, 20 acciones a $48 por acción y 15 acciones a $49,50 por acción, la fórmula sería la siguiente:

(10×50) + (20×48) + (15×49,50) / 45 = 48,94

Si bien el promedio simple de los tres precios sería de $ 49,17 por acción, el promedio ponderado tiene en cuenta que se compraron más acciones al precio más bajo, lo que redujo el precio de equilibrio a $ 48,94 por acción. Puede optar por comprar las acciones a un precio por debajo del promedio ponderado para reducir aún más su base de costos, o venderlas por encima del promedio para asegurar una ganancia.

Aplicado en una cartera, un promedio ponderado puede calcular el rendimiento de la inversión de diferentes volúmenes de acciones para diferentes acciones.